A Bialetti, reconhecida mundialmente por sua cafeteira octogonal moka, um ícone do design industrial italiano, anunciou um acordo com a NUO Capital, que culminará na venda da empresa e sua retirada da bolsa de valores. O anúncio das tratativas de venda foi divulgado publicamente em janeiro, indicando um momento de transformação para a icônica marca.
A NUO Capital, uma empresa de investimento registrada em Luxemburgo, é controlada pela família Pao Cheng, uma das mais ricas de Hong Kong. Esta aquisição é vista como uma tentativa de revitalizar a Bialetti após desafios significativos enfrentados durante a pandemia de Covid-19. A marca havia buscado expandir por meio da abertura de novas lojas em shoppings e centros urbanos, mas esse plano foi severamente impactado, resultando em um prejuízo de 1,1 milhão de euros (aproximadamente R$ 7,27 milhões) e uma dívida financeira líquida de 81,9 milhões de euros (R$ 540 milhões) em 2024.
Segundo os termos do acordo, a NUO Capital adquirirão 78,6% das ações da Bialetti por um valor de 53 milhões de euros (R$ 350 milhões). O fechamento da operação está previsto para o final de junho e, em seguida, será realizada uma oferta pública para a compra das ações restantes, com um valor mínimo de 0,467 euro por ação.
Esta oferta é atraente, pois representa um prêmio significativo em relação ao valor de mercado atual da Bialetti. No dia anterior ao anúncio da oferta, as ações da empresa estavam cotadas a 0,279 euro, e com a divulgação da aquisição, houve uma alta de 50% nas indicações de mercado. No entanto, a concretização da aquisição depende da aprovação regulatória, incluindo analises baseadas nas regras de “poderes dourados”, que permitem ao governo italiano bloquear ou impor condições a aquisições corporativas.
O acordo envolve também o refinanciamento das dívidas da Bialetti, por meio de um empréstimo subordinado de até 30 milhões de euros (R$ 197,8 milhões) das instituições financeiras Illimity e AMCO, além de um empréstimo sênior de até 45 milhões de euros (R$ 296,7 milhões) de três bancos italianos: Banco BPM, BPER Banca e Banca Ifis. A NUO Capital também está programada para realizar uma contribuição de capital de pelo menos 49,5 milhões de euros (R$ 226,4 milhões).
O atual CEO Egidio Cozzi permanecerá no cargo após a mudança de controle acionário, e os novos proprietários expressaram seu compromisso em manter o legado do “Made in Italy”. A intenção é reposicionar a Bialetti no cenário internacional, reforçando sua imagem como um símbolo da cultura do café e do design atemporal.
Bialetti: A História de um Ícone do Design
O nome da famosa cafeteira moka tem suas raízes na cidade de Mokha, no Iémen, que foi uma importante referência ao comércio de café entre os séculos 16 e 19. Fundada em 1919 por Alfonso Bialetti, na pequena cidade de Crusinallo, no Piemonte, a empresa começou como uma oficina de metalurgia. Com o tempo, a Bialetti se transformou em uma das marcas mais reconhecidas no mundo quando se fala em café. A grande virada ocorreu em 1933, com o lançamento da Moka Express, a icônica cafeteira de alumínio que revolucionou o ritual do espresso caseiro.
A Moka Express, projetada por Alfonso, era sinônimo de inovação técnica e estética. Seu funcionamento se baseava na pressão do vapor de água, que forçava o líquido quente a subir e extrair o café moído, convertendo-se em um símbolo do design funcional e elegante do século 20. A forma octogonal e o manuseio simplificado da cafeteira popularizaram o espresso doméstico entre os italianos e, posteriormente, ao redor do mundo.
Na década de 1950, sob a liderança de Renato Bialetti, filho do fundador, a difusão da Moka ganhou força. Ele adotou uma visão voltada ao marketing, impulsionando a internacionalização da marca e criando o icônico personagem do homenzinho de bigode que ilustra os produtos da Bialetti, inspirado em sua própria imagem. O sucesso foi tão grande que a Moka passou a integrar o acervo de instituições renomadas, como o MoMA, Museu de Arte Moderna de Nova York, reconhecida como um exemplo de excelência do design italiano.
Atualmente, a Bialetti está sediada na cidade de Coccaglio, na província de Brescia, na Lombardia. A marca diversificou sua linha de produtos e, além das tradicionais cafeteiras, oferece modelos elétricos, cápsulas de café, utensílios de cozinha e até alimentos gourmet. O compromisso da Bialetti com a qualidade e a tradição do café permanece forte, enquanto ela continua a explorar novas oportunidades de crescimento e inovação no mercado.
